Саудовская Аравия объявила о планах сохранить темпы эмиссии облигаций в 2025 году для финансирования масштабных проектов по диверсификации нефтяной отрасли. В понедельник правительство начало продажу своей первой облигации в этом году, нацеливаясь на трехтраншевую сделку в долларах.
Детали по цене и размеру облигаций на три, шесть и десять лет ожидаются к финализации позже сегодня. Управление транзакцией осуществляют Citigroup Inc., Goldman Sachs Group Inc. и JPMorgan Chase & Co.
Национальный центр управления долгом оценивает потребности в финансировании королевства в этом году в 139 миллиардов риялов (37 миллиардов долларов), из которых более 100 миллиардов риялов будет направлено на покрытие бюджетного дефицита, а оставшаяся сумма — на погашение долговых обязательств.
Кроме облигаций, Саудовская Аравия, вероятно, будет искать кредиты, недавно получив кредитную линию на 2,5 миллиарда долларов от трех банков: Abu Dhabi Islamic Bank, Crédit Agricole SA и Dubai Islamic Bank.
В 2024 году королевство выпустило облигации на сумму 17 миллиардов долларов на международных рынках, заняв второе место среди развивающихся стран, при этом все облигации были номинированы в долларах. В этом году оно может рассмотреть возможность диверсификации финансирования, исследуя другие валюты.
Общий объем облигационного финансирования в прошлом году, включая сделки, проведенные государственными учреждениями, составил около 50 миллиардов долларов. В рамках инициативы «Видение 2030», возглавляемой наследным принцем Мухаммедом бин Салманом, правительство инвестирует значительные средства в различные сектора, включая новые города и технологии.
В настоящее время цена на нефть марки Brent составляет около 76 долларов за баррель, что ниже необходимых 90 долларов за баррель для сбалансирования бюджета на 2025 год, согласно данным Международного валютного фонда. Тем не менее, государственный производитель Aramco повысил цены на нефть для покупателей в Азии, что указывает на ожидаемый рост спроса.
Правительство прогнозирует дефицит бюджета на уровне около 2,8% от ВВП в этом году.